Bitcoin se ha estado moviendo en una zona llena de resistencia en el transcurso del mes de mayo. La tan esperada reducción a la mitad, seguida por el gran movimiento de BTC, causó mucho pánico en el mercado. Esto desencadenó ventas masivas, un desarrollo que redujo el valor del mayor activo digital del mundo a $ 8,897.56, en el momento de la publicación. A pesar de recuperarse de la caída del mercado de marzo en casi un 141%, el valor de BTC se ha desplomado un 4,47% este mes. Esto ha abierto la puerta de entrada para que los jugadores de derivados del mercado se protejan contra la próxima volatilidad.
Según datos de los mercados de Skew, 23,000 Futuros de Bitcoin Los contratos, por posiciones abiertas y activas, vencerán el 29 de mayo. A medida que los operadores esperan el efecto de la reducción a la mitad, los vencimientos pueden tener un impacto negativo en el precio spot de BTC. Curiosamente, esta caducidad fue cercana al 50% del interés abierto para futuros de Bitcoin.
Fuente: Sesgar
Del mismo modo, el 50% del total Opciones de Bitcoin Open Interest también expira este fin de semana. Según los datos, casi 10,000 contratos de Opciones de Bitcoin vencerán este viernes.
los Opciones El mercado ha experimentado un creciente interés por parte de los comerciantes desde principios de mayo, especialmente entre la multitud de intereses institucionales que trajo el CME. La expiración de CME, con las posiciones abiertas en otras plataformas de Opciones, marcó una de las mayores expiraciones de un solo día en todo el año.
Fuente: Sesgar
Además, los datos sugirieron que un total de 32,100 posiciones de Opciones BTC expirarán el 29 de mayo, mientras que la próxima mayor expiración se espera para el 26 de junio, con 53,400 contratos por valor de BTC por Open Interest.
Al observar el estado actual del mercado de Bitcoin, se puede observar que el movimiento lateral de la moneda combinado con el vencimiento de los contratos conlleva implicaciones bajistas.
Por el contrario, la relación Put / Call al momento de la publicación sugirió cambiar la dirección de las tendencias existentes a medida que los operadores compraban más llamadas que put, con la esperanza de que el precio subiera. Esto podría deberse a la reducción a la mitad ya que muchos operadores predijeron que la acción del precio sería visible solo después de dos semanas de reducción a la mitad.
Fuente: Sesgar
Finalmente, los datos antes mencionados también implicaban que el volumen de negociación actual mostraba contratos de venta u opciones para vender, teniendo una proporción significativamente menor que las llamadas o los contratos de opciones para comprar. Esto reafirmó la perspectiva positiva del mercado hacia el precio de Bitcoin.
